一、情况概述：

信用卡欠款4万元，持续拖欠已达4年。这类情况下持卡人或会面临以下疑惑：

1. 信用记录受损：长期未还款会造成信用记录不良，作用个人信用评级。

2. 罚息和滞纳金累积：未还款金额会不断产生罚息和滞纳金使得欠款金额逐渐增加。

3. 法律风险：银行有权采纳法律手追讨欠款，涵起诉、冻结财产等。

二、具体作用：

1. 信用评级减少：长期拖欠信用卡欠款会引发信用评级减少，影响今后的贷款、信用卡申请等。

2. 罚息和滞纳金累积：随着时间推移，罚息和滞纳金会不断累积，使得还款压力增大。

3. 生活受限：银行可能选用电话、上门等措影响个人生活和工作。

4. 法律风险：银行有权采纳法律手追讨欠款可能引发财产损失、声誉受损等。